Cei opt ani ai celor două mandate ale lui Mohammad Khatami ca președinte în 1997–2005 sunt uneori numiți Epoca reformei Iranului.^[122] Președinția lui Mohammad Khatami, începând cu 23 mai 1997, a marcat o schimbare semnificativă în peisajul politic al Iranului, punând accent pe reformă și modernizare.Câștigând alegerile cu un remarcabil 70% din voturi pe fondul unei prezențe ridicate de aproape 80%, victoria lui Khatami a fost remarcabilă prin sprijinul său larg, inclusiv pe stângi tradiționali, lideri de afaceri care susțin deschiderea economică și alegători mai tineri.^[123]Alegerea lui Khatami a semnalat o dorință de schimbare în societatea iraniană, în special după războiul Iran- Irak și perioada de reconstrucție post-conflict.Președinția sa, adesea asociată cu „Mișcarea a 2-a din Khordad”, sa concentrat pe statul de drept, democrația și participarea politică incluzivă.La început, noua era a cunoscut o liberalizare semnificativă.Numărul de ziare publicate în Iran a crescut de la cinci la douăzeci și șase.Publicarea de reviste și de cărți a crescut și ea.Industria cinematografică din Iran a crescut sub regimul Khatami, iar filmele iraniene au câștigat premii la Cannes și Veneția.^[124] Cu toate acestea, agenda sa reformistă s-a ciocnit frecvent cu elementele conservatoare ale Iranului, în special cu cele care ocupau poziții puternice precum Consiliul Gardienilor.Aceste ciocniri au dus adesea la înfrângerea lui Khatami în bătălii politice, ducând la dezamăgirea susținătorilor săi.În 1999 au fost puse noi borduri în presă.Instanțele au interzis mai mult de 60 de ziare.^[124] Aliați importanți ai președintelui Khatami au fost arestați, judecați și întemnițați pe ceea ce observatorii externi considerau „amintit” ^[125] sau motive ideologice.Administrația lui Khatami era subordonată din punct de vedere constituțional Liderului Suprem, limitându-i autoritatea asupra instituțiilor cheie ale statului.Tentativa sa legislativă notabilă, „facturile gemene”, a avut ca scop reformarea legilor electorale și clarificarea puterilor prezidențiale.Aceste proiecte de lege au fost adoptate de parlament, dar au fost respinse de Consiliul Gardienilor, simbolizând provocările cu care se confruntă Khatami în implementarea reformelor.Președinția lui Khatami a fost caracterizată printr-un accent pus pe libertatea presei, societatea civilă, drepturile femeilor, toleranța religioasă și dezvoltarea politică.El a căutat să îmbunătățească imaginea Iranului la nivel internațional, colaborând cu Uniunea Europeană și devenind primul președinte iranian care a vizitat mai multe țări europene.Politicile sale economice au continuat eforturile de industrializare ale guvernelor anterioare, concentrându-se pe privatizare și pe integrarea economiei Iranului pe piața globală.În ciuda acestor eforturi, Iranul s-a confruntat cu provocări semnificative, inclusiv șomajul și o luptă persistentă cu sărăcia.În politica externă, Khatami a urmărit concilierea față de confruntare, susținând un „Dialog între civilizații” și încercând să repare relațiile cu Occidentul.Mai multe țări ale Uniunii Europene au început să reînnoiască legăturile economice cu Iranul la sfârșitul anilor 1990, iar comerțul și investițiile au crescut.În 1998, Marea Britanie a restabilit relațiile diplomatice cu Iranul, rupte de la revoluția din 1979.Statele Unite și-au slăbit embargoul economic, dar au continuat să blocheze relații mai normalizate, argumentând că țara a fost implicată în terorismul internațional și își dezvoltă o capacitate de arme nucleare.