Zgjedhjet e para të lira parlamentare, të mbajtura në maj 1990, ishin efektivisht një plebishit për komunizmin.Komunistët e rigjallëruar dhe të reformuar performuan dobët.Partitë populiste, të qendrës së djathtë dhe liberale dolën më së miri, me MDF-në që fitoi 43% të votave dhe SZDSZ-në 24%.Nën kryeministrin József Antall, MDF formoi një qeveri koalicioni të qendrës së djathtë me Partinë e Pavarur të Pronarëve të Vogël dhe Partinë Popullore Kristian Demokratike për të komanduar një shumicë prej 60% në parlament.Në qershor 1991, trupat sovjetike ("Grupi i Ushtrisë Jugore") u larguan nga Hungaria.Numri i përgjithshëm i personelit ushtarak dhe civil sovjetik të vendosur në Hungari ishte rreth 100,000, duke pasur në dispozicion rreth 27,000 pajisje ushtarake.Tërheqja u krye me 35.000 vagona hekurudhore.Njësitë e fundit të komanduara nga gjenerali Viktor Silov kaluan kufirin hungarez-ukrainas në Záhony-Chop.Koalicioni u ndikua nga socializmi i Hornit, nga fokusi ekonomik i teknokratëve të tij (të cilët kishin qenë të arsimuar në Perëndim në vitet 1970 dhe 1980) dhe nga mbështetësit e ish-sipërmarrësve kuadro, dhe nga partneri i tij liberal i koalicionit SZDSZ.Duke u përballur me kërcënimin e falimentimit të shtetit, Horn nisi reformat ekonomike dhe privatizimin agresiv të ndërmarrjeve shtetërore te kompanitë shumëkombëshe në këmbim të pritjeve për investime (në formën e rindërtimit, zgjerimit dhe modernizimit).Qeveria socialist-liberale miratoi një program shtrëngimi fiskal, paketën Bokros në 1995, e cila pati pasoja dramatike për stabilitetin social dhe cilësinë e jetës.Qeveria vendosi tarifat e shkollimit pas të mesme, privatizoi pjesërisht shërbimet shtetërore, por mbështeti shkencën si drejtpërdrejt ashtu edhe indirekt, nëpërmjet sektorit privat.Qeveria ndoqi një politikë të jashtme integrimi me institucionet euroatlantike dhe pajtimi me vendet fqinje.Kritikët argumentuan se politikat e koalicionit qeverisës ishin më të djathta sesa ato të qeverisë së mëparshme të krahut të djathtë.