Τα οκτώ χρόνια των δύο θητειών του Mohammad Khatami ως προέδρου το 1997-2005 αποκαλούνται μερικές φορές Εποχή της Μεταρρύθμισης του Ιράν.^[122] Η προεδρία του Mohammad Khatami, που ξεκίνησε στις 23 Μαΐου 1997, σηματοδότησε μια σημαντική αλλαγή στο πολιτικό τοπίο του Ιράν, δίνοντας έμφαση στη μεταρρύθμιση και τον εκσυγχρονισμό.Κερδίζοντας τις εκλογές με ένα αξιοσημείωτο 70% των ψήφων εν μέσω υψηλής προσέλευσης σχεδόν 80%, η νίκη του Khatami ήταν αξιοσημείωτη για την ευρεία υποστήριξή του, συμπεριλαμβανομένων των παραδοσιακών αριστερών, των επιχειρηματικών ηγετών που υποστηρίζουν το οικονομικό άνοιγμα και των νεότερων ψηφοφόρων.^[123]Η εκλογή του Χαταμί σηματοδότησε μια επιθυμία για αλλαγή στην ιρανική κοινωνία, ιδιαίτερα μετά τον πόλεμο Ιράν- Ιράκ και την περίοδο ανασυγκρότησης μετά τη σύγκρουση.Η προεδρία του, που συχνά συνδέεται με το «Κίνημα του 2ου Χορντάντ», επικεντρώθηκε στο κράτος δικαίου, τη δημοκρατία και την πολιτική συμμετοχή χωρίς αποκλεισμούς.Στην αρχή, η νέα εποχή γνώρισε σημαντική απελευθέρωση.Ο αριθμός των ημερήσιων εφημερίδων που εκδίδονται στο Ιράν αυξήθηκε από πέντε σε είκοσι έξι.Οι εκδόσεις περιοδικών και βιβλίων εκτοξεύτηκαν επίσης.Η κινηματογραφική βιομηχανία του Ιράν άνθισε υπό το καθεστώς Χαταμί και οι ιρανικές ταινίες κέρδισαν βραβεία στις Κάννες και στη Βενετία.^[124] Ωστόσο, η μεταρρυθμιστική του ατζέντα συγκρούστηκε συχνά με τα συντηρητικά στοιχεία του Ιράν, ιδιαίτερα με εκείνους που κατείχαν ισχυρές θέσεις όπως το Συμβούλιο Φύλακας.Αυτές οι συγκρούσεις συχνά είχαν ως αποτέλεσμα την ήττα του Χαταμί σε πολιτικές μάχες, οδηγώντας σε απογοήτευση μεταξύ των υποστηρικτών του.Το 1999, τέθηκαν νέα κράσπεδα στον Τύπο.Τα δικαστήρια απαγόρευσαν περισσότερες από 60 εφημερίδες.^[124] Σημαντικοί σύμμαχοι του Προέδρου Χατάμι συνελήφθησαν, δικάστηκαν και φυλακίστηκαν για κάτι που οι εξωτερικοί παρατηρητές θεωρούσαν «κατασκευασμένο» ^[125] ή για ιδεολογικούς λόγους.Η διοίκηση του Χαταμί ήταν συνταγματικά υποταγμένη στον Ανώτατο Ηγέτη, περιορίζοντας την εξουσία του σε βασικούς κρατικούς θεσμούς.Η αξιοσημείωτη νομοθετική του απόπειρα, τα «δίδυμα νομοσχέδια», είχε ως στόχο τη μεταρρύθμιση των εκλογικών νόμων και την αποσαφήνιση των προεδρικών εξουσιών.Αυτά τα νομοσχέδια εγκρίθηκαν από το κοινοβούλιο, αλλά τέθηκαν βέτο από το Συμβούλιο των Φρουρών, συμβολίζοντας τις προκλήσεις που αντιμετώπισε ο Χαταμί κατά την εφαρμογή των μεταρρυθμίσεων.Η προεδρία του Χαταμί χαρακτηρίστηκε από έμφαση στην ελευθερία του Τύπου, την κοινωνία των πολιτών, τα δικαιώματα των γυναικών, τη θρησκευτική ανοχή και την πολιτική ανάπτυξη.Προσπάθησε να βελτιώσει την εικόνα του Ιράν διεθνώς, εμπλακεί με την Ευρωπαϊκή Ένωση και έγινε ο πρώτος Ιρανός πρόεδρος που επισκέφθηκε πολλές ευρωπαϊκές χώρες.Οι οικονομικές του πολιτικές συνέχισαν τις προσπάθειες εκβιομηχάνισης των προηγούμενων κυβερνήσεων, εστιάζοντας στην ιδιωτικοποίηση και την ενσωμάτωση της οικονομίας του Ιράν στην παγκόσμια αγορά.Παρά αυτές τις προσπάθειες, το Ιράν αντιμετώπισε σημαντικές προκλήσεις, συμπεριλαμβανομένης της ανεργίας και της επίμονης μάχης με τη φτώχεια.Στην εξωτερική πολιτική, ο Χαταμί στόχευε στη συνεννόηση για την αντιπαράθεση, υποστηρίζοντας έναν «Διάλογο μεταξύ των πολιτισμών» και προσπαθώντας να διορθώσει τις σχέσεις με τη Δύση.Αρκετές χώρες της Ευρωπαϊκής Ένωσης άρχισαν να ανανεώνουν τους οικονομικούς δεσμούς με το Ιράν στα τέλη της δεκαετίας του 1990 και το εμπόριο και οι επενδύσεις αυξήθηκαν.Το 1998, η Βρετανία αποκατέστησε τις διπλωματικές σχέσεις με το Ιράν, που είχαν διακοπεί από την επανάσταση του 1979.Οι Ηνωμένες Πολιτείες χαλάρωσαν το οικονομικό τους εμπάργκο, αλλά συνέχισαν να εμποδίζουν πιο ομαλοποιημένες σχέσεις, υποστηρίζοντας ότι η χώρα είχε εμπλακεί στη διεθνή τρομοκρατία και ανέπτυξε ικανότητα πυρηνικών όπλων.