Během „Bulharské lidové republiky“ (PRB) vládla Bulharsku Bulharská komunistická strana (BCP).Komunistický vůdce Dimitrov byl v exilu, většinou v Sovětském svazu , od roku 1923. Bulharská stalinistická fáze trvala necelých pět let.Zemědělství bylo kolektivizováno a byla zahájena masivní industrializační kampaň.Bulharsko přijalo centrálně plánovanou ekonomiku, podobnou těm v ostatních státech RVHP.V polovině 40. let, kdy začala kolektivizace, bylo Bulharsko primárně agrárním státem s přibližně 80 % jeho populace ve venkovských oblastech.^[53] V roce 1950 byly přerušeny diplomatické styky se Spojenými státy .Ale Chervenkovova podpůrná základna v komunistické straně byla příliš úzká na to, aby přežil dlouho, jakmile bude jeho patron Stalin pryč.Stalin zemřel v březnu 1953 a v březnu 1954 byl Chervenkov se souhlasem nového vedení v Moskvě sesazen z funkce tajemníka strany a nahrazen Todorem Živkovem.Chervenkov zůstal jako předseda vlády až do dubna 1956, kdy byl odvolán a nahrazen Antonem Jugovem.Bulharsko zažilo rychlý průmyslový rozvoj od 50. let 20. století.Od následujícího desetiletí se ekonomika země hluboce proměnila.Přestože přetrvávalo mnoho obtíží, jako je špatné bydlení a nedostatečná městská infrastruktura, modernizace byla realitou.Země se poté obrátila na špičkové technologie, což je sektor, který v letech 1985 až 1990 představoval 14 % jejího HDP. Její továrny vyrábějí procesory, pevné disky, disketové jednotky a průmyslové roboty.^[54]Během 60. let Živkov zahájil reformy a na experimentální úrovni prošel některými tržně orientovanými politikami.^[55] V polovině 50. let výrazně vzrostla životní úroveň a v roce 1957 pracovníci JZD těžili z prvního zemědělského důchodového a sociálního systému ve východní Evropě.^[56] Ljudmila Živková, dcera Todora Živkova, propagovala bulharské národní dědictví, kulturu a umění v celosvětovém měřítku.^[57] Asimilační kampaň z konce 80. let namířená proti etnickým Turkům vyústila v emigraci asi 300 000 bulharských Turků do Turecka, ^[58] což způsobilo výrazný pokles zemědělské výroby v důsledku ztráty pracovní síly.^[59]