Ludwig marschierte im Juli 1357 nach Dalmatien. Split, Trogir und Šibenik entledigten sich bald der venezianischen Gouverneure und ergaben sich Ludwig.Nach einer kurzen Belagerung eroberte Ludwigs Armee mit Hilfe seiner Stadtbewohner auch Zadar.Tvrtko I. von Bosnien, der 1353 die Nachfolge von Ludwigs Schwiegervater angetreten hatte, übergab das westliche Hum an Ludwig, der dieses Gebiet als Mitgift seiner Frau beanspruchte.Im Vertrag von Zadar, der am 18. Februar 1358 unterzeichnet wurde, verzichtete die Republik Venedig zugunsten Ludwigs auf alle dalmatinischen Städte und Inseln zwischen der Kvarner-Bucht und Durazzo.Auch die Republik Ragusa akzeptierte die Oberhoheit Ludwigs.Die dalmatinischen Städte blieben selbstverwaltete Gemeinden und schuldeten Ludwig lediglich einen jährlichen Tribut und einen Seedienst, der außerdem alle Handelsbeschränkungen aufhob, die während der venezianischen Herrschaft eingeführt worden waren.Den Kaufleuten von Ragusa war es ausdrücklich gestattet, in Serbien auch während eines Krieges zwischen Ungarn und Serbien freien Handel zu treiben.