I 1972 utviste Egypts nye president, Anwar Sadat, sovjetiske rådgivere, noe som bidro til israelsk selvtilfredshet angående potensielle trusler fraEgypt og Syria.Kombinert med ønsket om å unngå å starte konflikt og en sikkerhetsfokusert valgkamp, ​​klarte ikke Israel å mobilisere til tross for advarsler om et forestående angrep.^[209]Yom Kippur-krigen, også kjent som oktoberkrigen, begynte 6. oktober 1973, sammenfallende med Yom Kippur.Egypt og Syria startet et overraskelsesangrep mot de uforberedte israelske forsvarsstyrkene.I utgangspunktet var Israels evne til å avvise inntrengerne usikker.Både Sovjetunionen og USA , under Henry Kissingers ledelse, skyndte seg med våpen til sine respektive allierte.Israel avviste til slutt de syriske styrkene på Golanhøydene, og til tross for Egypts første fremgang i Sinai, krysset israelske styrker Suez-kanalen, omringet den egyptiske tredje armé og nærmet seg Kairo.Krigen resulterte i over 2000 israelske dødsfall, betydelige våpenutgifter for begge sider og økt israelsk bevissthet om deres sårbarhet.Det forsterket også supermaktspenningene.Påfølgende forhandlinger ledet av USAs utenriksminister Henry Kissinger resulterte i avtaler om frigjøring av styrker med Egypt og Syria tidlig i 1974.Krigen utløste oljekrisen i 1973, hvor Saudi-Arabia ledet en OPEC-oljeembargo mot nasjoner som støtter Israel.Denne embargoen forårsaket alvorlig oljemangel og prisstigninger, noe som førte til at mange land avbrøt eller nedgraderte forholdet til Israel og ekskluderte det fra asiatiske sportsbegivenheter.Etter krigen så israelsk politikk dannelsen av Likud-partiet fra Gahal og andre høyreorienterte grupper, ledet av Begin.I valget i desember 1973 vant Labour, ledet av Golda Meir, 51 seter, mens Likud sikret 39 seter.I november 1974 fikk PLO observatørstatus i FN, med Yasser Arafat som talte i generalforsamlingen.Samme år ga Agranat-kommisjonen, som undersøkte Israels uforberedelse for krigen, skylden på den militære ledelsen, men frikjente regjeringen.Til tross for dette førte offentlig misnøye til statsminister Golda Meirs avgang.