Pada awal abad ke-21, Singapura menghadapi beberapa cabaran penting, terutamanya wabak SARS pada tahun 2003 dan ancaman keganasan yang semakin meningkat.Pada tahun 2001, plot membimbangkan yang menyasarkan kedutaan dan infrastruktur utama telah digagalkan, yang membawa kepada penahanan 15 anggota Jemaah Islamiyah.Insiden ini mendorong pengenalan langkah pencegahan keganasan komprehensif yang bertujuan untuk pengesanan, pencegahan dan pengurangan kerosakan.Pada masa yang sama, ekonomi negara secara relatifnya kekal stabil, dengan purata pendapatan isi rumah bulanan pada tahun 2003 dilaporkan pada SGD$4,870.Pada tahun 2004, Lee Hsien Loong, anak sulung Lee Kuan Yew, telah menjawat jawatan perdana menteri ketiga Singapura.Di bawah kepimpinannya, beberapa dasar negara transformatif telah dicadangkan dan dilaksanakan.Terutamanya, tempoh latihan Khidmat Negara dipendekkan daripada dua setengah tahun kepada dua pada tahun 2005. Kerajaan juga telah memulakan program "Memotong Pita Merah", secara aktif mendapatkan maklum balas rakyat tentang pelbagai isu, daripada rangka kerja undang-undang kepada kebimbangan masyarakat.Pilihan raya umum 2006 menandakan titik perubahan penting dalam landskap politik Singapura, terutamanya disebabkan oleh pengaruh internet dan blog yang belum pernah berlaku sebelum ini, yang kekal tidak dikawal oleh kerajaan.Dalam langkah strategik sejurus sebelum pilihan raya, kerajaan mengagihkan bonus tunai "pakej kemajuan" kepada semua warga dewasa, berjumlah SGD $2.6 bilion.Walaupun kehadiran yang besar pada perhimpunan pembangkang, Parti Tindakan Rakyat (PAP) yang memerintah mengekalkan kubu kuatnya, memperoleh 82 daripada 84 kerusi dan memperoleh 66% undi.Hubungan pasca-kemerdekaan Singapura dengan Malaysia adalah rumit, sering dicirikan oleh perselisihan faham namun digariskan oleh pergantungan bersama.Sebagai ahli ASEAN, kedua-dua negara mengiktiraf kepentingan serantau mereka bersama.Saling bergantung ini diserlahkan lagi oleh pergantungan Singapura kepada Malaysia untuk sebahagian besar bekalan airnya.Walaupun kedua-dua negara kadang-kadang terlibat dalam pertengkaran lisan kerana trajektori pasca kemerdekaan mereka yang berbeza, mereka bernasib baik telah mengelak daripada konflik atau permusuhan yang teruk.