골다 메이어가 사임한 후 이츠하크 라빈이 이스라엘 총리가 되었습니다.그러나 라빈은 아내가 보유한 불법 미국 달러 계좌와 관련된 '달러 계좌 사건'으로 인해 1977년 4월 사임했다.그 후 Shimon Peres는 후속 선거에서 ^{[비공식적]} 으로 정렬당을 이끌었습니다.1977년 선거는 메나헴 베긴(Menachem Begin)이 이끄는 리쿠드당이 43석을 획득하는 등 이스라엘 정치에 중요한 변화를 가져왔습니다.이 승리는 비좌파 정부가 이스라엘을 이끄는 최초의 사례였습니다.Likud 성공의 주요 요인은 차별에 대한 Mizrahi 유대인의 좌절이었습니다.Begin의 정부에는 특히 초정통 유대인이 포함되었으며 Mizrahi-Ashkenazi 분열과 Zionist-Ultra-Orthodox 균열을 연결하기 위해 노력했습니다.초인플레이션으로 이어졌음에도 불구하고 Begin의 경제 자유화를 통해 이스라엘은 상당한 미국 재정 ​​지원을 받을 수 있었습니다.그의 정부는 또한 서안 지구의 유대인 정착촌을 적극적으로 지원하여 점령지에서 팔레스타인과의 갈등을 심화시켰습니다.역사적인 움직임으로, 안와르 사다트 이집트 대통령은 1977년 11월 메나헴 베긴 이스라엘 총리의 초청으로 예루살렘을 방문했습니다.크네세트 연설을 포함한 사다트의 방문은 평화를 향한 중요한 전환점이 되었습니다.이스라엘의 존재권에 대한 그의 인식은 직접 협상의 토대를 마련했습니다.이번 방문 이후 350명의 욤 키푸르 전쟁 참전용사들은 아랍 국가들과의 평화를 옹호하는 Peace Now 운동을 결성했습니다.1978년 9월, 지미 카터 미국 대통령은 캠프 데이비드에서 사다트와 베긴 사이의 회담을 주선했습니다.9월 11일 합의된 캠프 데이비드 협정은이집트 와 이스라엘 간의 평화를 위한 틀과 중동 평화를 위한 더 넓은 원칙을 제시했습니다.여기에는 서안 지구와 가자 지구의 팔레스타인 자치 계획이 포함되어 있으며 1979년 3월 26일에 서명된 이집트-이스라엘 평화 조약으로 이어졌습니다. 이 조약으로 인해 이스라엘은 1982년 4월 시나이 반도를 이집트에 반환하게 되었습니다. 아랍 연맹은 이에 대응하여 이집트와 이스라엘의 활동을 중단했습니다. 본사를 카이로에서 튀니스로 이전.사다트는 1981년 평화협정 반대자들에 의해 암살됐다.조약에 따라 이스라엘과 이집트는 미국의 군사 및 재정 지원의 주요 수혜국이 되었습니다.^[1979] 년에는 40,000명이 넘는 이란 유대인들이 이슬람 혁명을 피해 이스라엘로 이주했습니다.