1866년의 Königgrätz 전투와 같은 주요 군사적 패배로 인해 Joseph 황제는 내부 개혁을 받아들여야 했습니다.헝가리 분리주의자들을 달래기 위해 황제는 헝가리와 공평한 거래를 맺었습니다. 1867년 페렌츠 데아크가 협상한 오스트리아-헝가리 타협안으로 오스트리아-헝가리 이중 군주제가 탄생했습니다.두 영역은 공통 군주와 공통 외교 및 군사 정책으로 두 수도의 두 의회에 의해 별도로 통치되었습니다.경제적으로 제국은 관세 동맹이었습니다.타협 이후 헝가리의 첫 총리는 Gyula Andrássy 백작이었습니다.옛 헝가리 헌법이 복원되었고 프란츠 요셉이 헝가리의 왕이 되었습니다.오스트리아-헝가리 국가는 지리적으로 러시아 다음으로 유럽에서 두 번째로 큰 국가였습니다.그 영토는 1905년에 621,540제곱킬로미터(239,977제곱마일)로 평가되었습니다 ^{[. 72]} 러시아 와 독일 제국에 이어 유럽에서 세 번째로 인구가 많은 국가였습니다.그 시대는 농촌 지역에서 상당한 경제 발전을 목격했습니다.과거 낙후된 헝가리 경제는 20세기로 접어들면서 상대적으로 현대화되고 산업화되었지만 농업은 1880년까지 GDP에서 지배적인 위치를 유지했습니다. 1873년 옛 수도 부다와 오부다(고대 부다)는 공식적으로 세 번째 도시인 페스트와 합병되었습니다. , 따라서 부다페스트의 새로운 대도시를 만듭니다.페스트는 국가의 행정, 정치, 경제, 무역 및 문화 중심지로 성장했습니다.기술 발전은 산업화와 도시화를 가속화했습니다.1인당 GDP는 1870년부터 1913년까지 연간 약 1.45% 성장하여 다른 유럽 국가에 비해 매우 양호했습니다.이 경제 확장의 주요 산업은 전기 및 전기 기술, 통신 및 운송(특히 기관차, 트램 및 선박 건조)이었습니다.산업 발전의 핵심 상징은 Ganz 관심사와 Tungsram Works였습니다.헝가리의 많은 국가 기관과 현대 행정 시스템이 이 시기에 설립되었습니다.1910년 헝가리 국가의 인구 조사(크로아티아 제외)에 따르면 헝가리인 54.5%, 루마니아인 16.1%, 슬로바키아인 10.7%, 독일인 10.4%의 인구 분포를 기록했습니다.^[73] 신도가 가장 많은 종파는 로마가톨릭(49.3%), 칼뱅교(14.3%), 그리스정교회(12.8%), 그리스가톨릭(11.0%), 루터교(7.1%), 유대교 순이었다. (5.0%)